Nvidia está pagando por adelantado a sus proveedores para que amplíen su capacidad de producción y puedan responder a la demanda que la compañía prevé para 2028. Durante la conferencia GTC, celebrada el miércoles en Berlín, la empresa anunció acuerdos con seis proveedores para aumentar la capacidad de las fábricas que producen componentes para sus chips. Las compañías involucradas son Ibiden, Samsung Electro-Mechanics, Unimicron, Amkor, SPIL y King Yuan Electronics.

Nvidia adelantará US$ 1.100 millones a King Yuan para asegurarse capacidad de pruebas en nuevas instalaciones de Estados Unidos. Además, realizará un anticipo multimillonario a Ibiden como parte de un acuerdo firmado a principios de este año.

El anuncio llegó una semana después de que las preocupaciones por el nivel de inversión en inteligencia artificial (IA) provocaran una caída en las acciones de las empresas fabricantes de chips. En este contexto, las compañías están pagando con dos años de anticipación para asegurarse la capacidad de producción que necesitarán cuando lleguen los pedidos. Jensen Huang, director ejecutivo de Nvidia, lo explicó en el anuncio: "Estamos en medio del mayor despliegue de infraestructura de la historia de la humanidad. La demanda es extraordinaria. La capacidad es la limitación".

Los acuerdos se concentran en las distintas etapas que permiten convertir un chip terminado en un servidor de inteligencia artificial listo para funcionar:

• Sustratos: son las bases que conectan los chips con el resto del servidor. Nvidia planea multiplicar su capacidad de producción por 2,5 en los próximos tres años. Ibiden busca triplicar su capacidad actual en su planta de Ono, Japón, mientras que Samsung Electro-Mechanics se incorporará como nuevo proveedor con fábricas en Sejong y Busan.
• Encapsulado: en esta etapa, Amkor prevé aumentar más de un 300% su capacidad de producción de interponedores en Corea del Sur para finales de 2028. Estos componentes funcionan como puentes de silicio que conectan los procesadores de Nvidia con su memoria.
• Pruebas: antes de su envío, cada chip debe pasar por controles para verificar su funcionamiento. Nvidia espera duplicar su capacidad de pruebas entre 2026 y 2027. Por su parte, las instalaciones de King Yuan en Estados Unidos están previstas para comenzar la producción a gran escala en abril de 2027.
• Óptica: SPIL busca multiplicar por 15 su producción actual de motores ópticos para mediados de 2027. Estos componentes permiten que los chips transmitan datos mediante señales de luz.

Con estos acuerdos, Nvidia busca ampliar la capacidad de producción en las distintas etapas que van desde las fábricas de TSMC hasta los centros de datos de sus clientes.

China demanda más chips de los que Nvidia puede producir

Estos avances reflejan una tendencia que ya se observa en los balances de Nvidia. En su último informe trimestral, la compañía informó que sus compromisos de suministro, principalmente relacionados con memorias e instalaciones de fabricación, pasaron de US$ 119.000 millones a US$ 279.000 millones durante los tres meses que finalizaron el 26 de julio.

Nvidia más que duplicó sus compromisos con los proveedores en un solo trimestre. Según el informe, estos acuerdos buscan "garantizar el suministro necesario y los componentes críticos que se requieren para satisfacer la demanda durante los próximos años".

Un día antes se conocieron nuevos datos sobre la demanda de chips. Según informó Reuters el martes, a partir de fuentes cercanas al asunto, ByteDance, Alibaba y Tencent realizaron pedidos por más de 3 millones de tarjetas RTX PRO 5500. Nvidia puede comercializar este modelo en China bajo las actuales restricciones estadounidenses a las exportaciones. Con un precio aproximado de US$ 11.400 por unidad, los pedidos superan los US$ 35.000 millones en conjunto.

Nvidia les comunicó a sus socios que podrían recibir apenas entre el 5% y el 10% de las unidades solicitadas. Según Reuters, la compañía podría fabricar un máximo de 3 millones de tarjetas gráficas en todo el mundo durante 2027, mientras que los pedidos provenientes de China ya superan los 6 millones. Las tres empresas no respondieron a las consultas del medio.

Los tres principales compradores de chips de IA de China encargaron más unidades de un mismo modelo de las que Nvidia podría producir a nivel mundial durante 2027. En un escenario en el que los clientes podrían recibir apenas una décima parte de lo solicitado, la capacidad de producción de Nvidia se convierte en el principal factor que determina cuántas unidades puede vender.

Algunos proveedores están ampliando sus instalaciones gracias a los anticipos de Nvidia, que, a cambio, se asegura capacidad de producción para los próximos años. Como señaló Huang, el principal límite es la capacidad productiva, y Nvidia está invirtiendo para aumentarla. La compañía desembolsa dinero con años de anticipación para garantizarse el acceso prioritario a los componentes que necesita para desarrollar su infraestructura de inteligencia artificial.

*Este artículo fue publicado originalmente por Forbes.com